GMX là một dự án Decentralised Perpetual Exchange (Sàn giao dịch vĩnh viễn phi tập trung) đầy ấn tượng và tiềm năng. Dự án này nhằm mục đích cung cấp một nền tảng giao dịch phi tập trung cho các hợp đồng tương lai vĩnh viễn, giúp người dùng thực hiện giao dịch một cách dễ dàng và linh hoạt mà không cần phải dựa vào sự trung gian của bất kỳ bên thứ ba nào. Cùng chúng tôi tìm hiểu về dự án GMX!
GMX là một dự án tiên phong trong lĩnh vực sàn giao dịch spot và perpetual (hợp đồng vĩnh viễn) phi tập trung. Bắt đầu từ nền tảng phát triển đầu tiên là Arbitrum, GMX đã thu hút sự quan tâm lớn từ cộng đồng người dùng. Với sự mở rộng sang Avalanche, GMX tiếp tục khẳng định vị thế của mình trong thị trường.
GMX cung cấp cho các trader các công cụ giao dịch spot và long/short một cách toàn diện. Dự án tập trung vào ưu thế về chi phí, không chênh lệch giá, không tồn tại funding rate, và giảm thiểu khả năng bị thanh lý, mang lại trải nghiệm giao dịch trơn tru và hiệu quả cho người dùng.
GMX cung cấp một nền tảng giao dịch cho các traders với chi phí thấp và không có rủi ro chênh lệch giá. Điều này được thực hiện thông qua việc sử dụng các pool thanh khoản riêng, và giá giao dịch được xác định bởi Oracle của Chainlink, sử dụng TWAP (Mức giá trung bình theo thời gian) từ các sàn DEX lớn.
GMX hoạt động trên cả hai blockchain là Arbitrum và Avalanche, cả hai đều có chi phí giao dịch rẻ và tốc độ nhanh. Điều này giúp người dùng có trải nghiệm giao dịch hiệu quả, tiết kiệm thời gian và chi phí.
GMX sử dụng một mô hình AMM (Automated Market Maker) khác biệt để cung cấp thanh khoản lớn mà không cần quá nhiều tài sản được gửi vào pool (TVL – Total Value Locked).
GMX là một sàn giao dịch có mô hình hoạt động đặc biệt, khác với cả mô hình order-book của dYdX và AMM pool của Perpetual Protocol. Thay vào đó, GMX sử dụng các pool thanh khoản riêng và giá giao dịch được xác định dựa trên giá từ Oracle.
Trong quá trình giao dịch Spot ETH-USDC trên GMX, người dùng chuyển ETH vào pool ETH của GMX, và GMX sẽ lấy USDC từ pool USDC để trao đổi cho người dùng, tất cả được thực hiện dựa trên giá từ Oracle – Chainlink.
Khi giao dịch đòn Margin và Perpetual, ví dụ ETH-USDC x5, người dùng sử dụng đòn bẩy x5, dựa trên giá từ Oracle và thực hiện giao dịch như bình thường. Dự án sẽ hiểu rằng người dùng đang vay x5 USDC để mua ETH.
Cần lưu ý rằng khi giao dịch với đòn bẩy, người dùng sẽ phải trả phí giao dịch ban đầu để mở vị thế (Transaction Fee), phí vay để tăng đòn bẩy (Lending Fee), và cũng phải tính đến Spread, phần phí nhỏ được trả cho sàn giao dịch (bên trung gian).
Tất cả thanh khoản mà người dùng cung cấp sẽ được chuyển đổi thành token GLP (General Liquidity Provider), và khi muốn rút ra, người dùng có thể đổi ngược lại từ GLP về bất kỳ tài sản nào có trong pool.
Do đó, GLP có thể được xem như một token đại diện cho toàn bộ các pool thanh khoản trên GMX. Nó có vai trò như một chỉ số đại diện cho rổ các tài sản được sử dụng để cung cấp thanh khoản trên GMX.
Khi cung cấp thanh khoản trên GMX, người dùng thực ra đang cung cấp thanh khoản cho toàn bộ danh mục tài sản trong pool đó, không chỉ riêng một token nào. Do đó, việc đầu tư vào token GLP có thể được coi là việc đầu tư vào một chỉ số (index) với tỷ lệ phân bổ tài sản như sau:
Phần trăm phân bổ token trong Gambit như sau:
Khi nắm giữ token GMX, người dùng được trao quyền biểu quyết trong việc quản trị và phát triển dự án.
Hơn nữa, các nhà đầu tư GMX sẽ được hưởng nhiều phần thưởng khi tham gia Staking, bao gồm:
Token GLP không chỉ đại diện cho một chỉ số tài sản được giao dịch và sử dụng trong giao dịch đòn bẩy, mà còn có vai trò quan trọng trong việc phát hành và tiêu thụ tài sản đảm bảo.
Các nhà đầu tư nắm giữ token GLP có cơ hội nhận được phần thưởng từ esGMX và 70% tổng lợi nhuận từ phí giao dịch của dự án, được thanh toán dưới dạng ETH hoặc AVAX tùy thuộc vào blockchain mà họ tham gia. Tuy nhiên, phí phân phối sẽ được tính sau khi trừ đi phần thưởng giới thiệu và chi phí cho người quản lý mạng lưới (~1%).
Token GLP chỉ có sẵn trên sàn GMX và không thể giao dịch trực tiếp. Giá và tỷ lệ phần thưởng sẽ thay đổi tùy thuộc vào blockchain mà token GLP được sử dụng.
Khi nhà đầu tư nắm giữ GLP cung cấp thanh khoản cho giao dịch đòn bẩy, họ có cơ hội kiếm lợi nhuận từ việc người giao dịch đòn bẩy thực hiện giao dịch lãi hoặc lỗ.
Bạn có thể thực hiện mua bán token GMX trên nhiều sàn giao dịch khác nhau, bao gồm:
Trên các sàn giao dịch phi tập trung (DEX):
Ngoài ra, bạn cũng có thể tìm thấy GMX trên các sàn giao dịch tập trung (CEX) như: Bybit, MEXC
Để tương tác và lưu trữ token GMX, người dùng cần sử dụng các ví có hỗ trợ cho mạng lưới Arbitrum và Avalanche, như Metamask hoặc Coin98 Wallet. Điều này giúp đảm bảo tính bảo mật và tiện lợi khi thực hiện các giao dịch và hoạt động liên quan đến token GMX.
Dự án GMX đặt ra những mục tiêu phát triển rõ ràng trong tương lai, bao gồm:
Bên cạnh các mục tiêu chính này, GMX cũng sẽ tiếp tục phát triển giao diện và các tính năng như:
Đang cập nhật…
Đang cập nhật…
GMX là một dự án về Derivative Perpetual, tập trung vào việc cung cấp hỗ trợ cho các trader về phí giao dịch và tốc độ giao dịch. Ngoài ra, dự án cũng áp dụng cơ chế Delta Neutral để bảo vệ vị thế trong giao dịch. Tuy nhiên, mặc dù có tiềm năng, điều đáng lưu ý là đội ngũ phát triển của GMX tương đối ẩn danh và không có thông tin chi tiết về họ được chia sẻ với cộng đồng, đối tác hoặc nhà đầu tư. Do đó, việc đầu tư vào GMX mang theo mức độ rủi ro cao và cần phải tiến hành tự nghiên cứu kỹ lưỡng (DYOR) trước khi ra quyết định sử dụng hoặc đầu tư vào dự án này.
Thông qua bài viết này, bạn đã được giới thiệu với dự án GMX và hiểu biết về tính chất của nó là gì. Điều này sẽ giúp bạn có thêm thông tin cần thiết để tự đưa ra quyết định về việc đầu tư hoặc tham gia vào dự án này. Chúc bạn thành công và hy vọng bạn sẽ đạt được nhiều lợi nhuận từ thị trường tiềm năng này.
Nếu bạn đang tìm kiếm một nơi để tham gia vào cộng đồng đầu tư tài chính sôi động và chuyên nghiệp tại Việt Nam, hãy đến với ITraders. Tại đây, bạn có thể trao đổi, học hỏi, và chia sẻ kinh nghiệm về các lĩnh vực đầu tư hấp dẫn như: cổ phiếu, ngoại hối, tiền điện tử, bất động sản, vàng, và nhiều hơn nữa.Để tham gia vào diễn đàn, bạn chỉ cần đồng ý với quy định chung của ITraders. Hãy nhanh tay đăng ký và khám phá những cơ hội đầu tư tuyệt vời cùng chúng tôi!